建设项目可行性研究报告 可行性研究报告

投资项目的背景

（一）国家产业政策支持水环境治理行业发展

水环境污染和水生态环境恶化是伴随中国经济发展的突出问题。与此同时，我国城市污水收集处理发展不平衡不足。因此，加强水资源利用，提高水资源利用效率，控制水污染，符合我国环境保护的基本国策。

近年来，随着环境保护“十三五”规划的逐步实施、“十四五”规划的相继颁布和生态文明建设的逐步推进，政府相继出台了多项环境治理政策，从长短期发展规划、建设标准要求、定价机制等方面给予规范和指导，完善促进水环境治理绿色发展的价格机制。指出要加快构建覆盖污水处理和污泥处置成本、合理盈利的价格机制，推进污水处理服务费市场化。

2019年4月，住房和城乡建设部、生态环境部、发展改革委联合发布《城镇污水处理提质增效三年行动方案（2019—2021 年）》，推动城市污水收集处理设施短板补齐，要求尽快实现污水管网全覆盖、全收集、全处理；2021年6月，国家发展改革委、住房和城乡建设部联合发布《“十四五”城镇污水处理及资源化利用发展规划》，目标是到2025年基本消除城市建成区生活污水排放口和收集处理设施空白区域。我国城市生活污水集中收集率超过70%，县城污水处理率超过95%。城镇和县城污水处理能力基本满足经济社会发展需要。

随着国家对环境保护的日益重视，人民群众对提高生活水平、保护环境的要求逐步提高，对城市污水处理设施升级改造的需求不断增加。预计水环境治理行业将持续增长。

（二）福州市仓山区及滨海新城的持续发展推动污水处理需求提升

城市规模的扩大将促进经济发展和人口集聚，经济发展和城市人口规模将影响城市需水量。区域的可持续发展将扩大污水处理的市场空间，对污水处理和资源化利用设施的需求将持续增加。

福州市仓山区城市建设用地总面积约105平方公里，目前常住人口约107万人。随着区域经济发展、内河综合治理工程和小流域支流末端截污建设的不断推进，预计到2025年，该区污水处理总能力将达到46-47万吨/日，而该区已投产的两座污水处理厂总处理能力为25万吨/日，无法满足当地污水处理的中短期需求，滨海新城的规划建设是战略支点

#333333; –tt-darkmode-color: #A3A3A3;”>截至 2030 年滨海新城的核心区面积约至 86 平方公里，规划人口约 70 万，随着该区域的持续发展和人口增加，预计未来三年污水量将呈大幅增长，需通过新建污水处理厂来提高污水处理能力。在可预见的未来期间内，随着福州市仓山区及滨海新城的城市规模不断扩大、人口规模增长以及对水资源利用效率的重视，当地污水处理需求将不断增加。

（三）公司业务规模不断扩大，资金需求量较大

公司所处的污水处理行业属于资金密集型行业，具有资本性投入大、投资回收期较长的特点，同时行业的属性又决定了其难以实现资本的高收益要求，因此，行业的发展对营运资金的需求较高。公司上市以来，依托良好企业形象和影响力，大力开拓业务，污水处理项目及渣土、建筑废弃物资源化利用等固废项目不断增加，但仅仅依靠自身积累和间接融资难以满足业务规模扩大的资金需求，因而需通过本次非公开发行进行融资以获取资金支持。

（四）福州市连坂污水处理厂三期工程项目

1、项目基本情况

公司于 2014 年与福州市城乡建设局签署《福州市中心城区污水处理特许经营协议》。本项目为该协议约定的特许经营范围内存量改扩建项目，设计规模 10万吨/日（其中建设期 1.5 年、运营期为 21.5 年），采用改良型 AAO+深度处理工艺，尾水执行《城镇污水处理厂污染物排放标准》（GB18918-2002）中一级 A 标准。本项目投资金额为 36,889.29 万元，拟使用募集资金投入 30,000.00 万元。

2、项目建设背景及必要性

本项目的主要服务范围为福州仓山区南台岛片区，该地区系福州中心城区的重要组成部分。随着城市化的发展，该区域人口规模、污水处理需求不断增长，福州南台岛目前投产运行的两座污水处理厂已处于满负荷运行状态；同时，福州南台岛片区内的内河综合治理项目及支流末端截污建设将逐步完工，片区内污水收集能力会有较大幅度的提升，现有污水处理设施已无法满足增加水量的需求。

本项目的实施可以满足污水处理设施扩建增容需求，提高福州仓山区的污水处理能力，避免出现污水冒溢、污染内河等情况，项目处理能力可得到充分利用，可有效减少水环境污染，有助于南台岛的生态环境建设及水环境改善。

3、项目实施方式

本项目采用 BOT 方式进行投资、建设、运营、维护和收取污水处理费，并在特许经营期届满后无偿将项目设施移交给福州市城乡建设局或其指定的机构。

4、项目实施主体

公司或公司设立的项目公司

5、项目审批情况

（1）立项批复

2021 年 8 月 5 日，本项目取得福州市仓山区发展和改革局《关于福州市连坂污水处理厂三期工程项目核准的批复》（仓发改审批﹝2021﹞21 号）。

（2）环评批复

本项目待取得福州市仓山生态环境局出具的环境影响相关批复。

（3）土地管理

本项目在现有连坂污水处理厂预留用地上建设，不存在新增用地审批。

6、经济效益分析

经测算，本项目财务内部收益率（税后）为 6.00%。